Купить валюту или положить деньги на депозит? Как сохранить сбережения во время войны

Для многих украинцев вопрос сохранения сбережений сейчас не стоит по той простой причине, что этих сбережений у них нет. Материальное положение большинства наших сограждан оставляет желать лучшего. Опросы показывают, что у двух третей работающих зарплаты стали меньше, чем до войны, а заначки стремительно худеют.

В то же время кое-что под матрасами и подушками все же осталось. Одни из-за войны стали меньше тратить, у других даже в таких форс-мажорных условиях выросли зарплаты, а третьи, хоть и живут плохо, все же до третьей стадии бедности «пора продавать доллары» пока не дошли. Да и в целом по статистике, каким бы неправдоподобным это не показалось, накопления населения и бизнеса во время войны обычно растут.

Куда направить эти накопления – вопрос сложный. Довоенные инструменты в военное время практически не работают, да и вообще идеальных инструментов для инвестирования в период войны просто не существует. Экономисты говорят: если вы в эти сложные времена просто не потеряли то, что имели, - это уже ваша маленькая финансовая победа.

Финансовый альтруизм отошел на второй план

Итак, что же делать со своими сбережениями? Экономист Александр Гаврутенко дает дельный совет: обратиться к специалистам, которые понимают, что такое портфельная теория (методика формирования инвестиционного портфеля. – Авт.). Они разберут потребности каждого отдельного клиента, его ожидания, готовность к рискам и на основании всего этого предложат оптимальный вариант.

Совет, конечно, хороший, но что-то нам подсказывает, что воспользуются им немногие. К тому же, как уже говорилось выше, сегодня наша основная цель – не заработать, а хотя бы не потерять. Поэтому мы по старинке обсудили с экономистами плюсы и минусы различных вложений в общем случае.

Начнем с военных облигаций, о которых год назад очень много говорили, как об одном из инструментов инвестирования. Экономисты обращали внимание, что, покупая военные облигации, человек может убить сразу трех зайцев: и гривенные сбережения сохранить, и доход получить, и государству помочь. Сейчас они стали гораздо менее популярны.

Во-первых, поясняет аналитик Аналитического центра «Об’єднана Україна» Алексей Кущ, доходность по ним сравнялась с доходностью банковского депозита.

Во-вторых, если на начальном этапе это был в большой степени инструмент поддержки, то в условиях затягивания войны люди думают в первую очередь о создании инструментов выживания для себя и своей семьи. А факторы финансового альтруизма уходят на второй план.

Сколько экспертов – столько мнений

Относительно вложений в золото мнения экспертов различаются. Одни говорят, что банковское золото имеет высокие перспективы, поскольку цена реагирует и на глобальную инфляцию, и на девальвацию гривны. Другие отмечают, что купленные в украинских банках слитки довольно трудно пристроить на Западе. К тому же, говорит президент Украинского аналитического центра Александр Охрименко, цена на покупку золота в Украине очень завышена, а вот цена на его выкуп значительно занижена. Плюс не очень понятно, что делать с купленными слитками. Вариантов не так уж много – либо положить в банковскую ячейку, либо физически с собой возить.

Нет единого мнения и по поводу вложения в криптовалюты. Экономист Владислав Банков считает криптовалюты наиболее оптимальной формой хранения безналичных средств, которая обеспечивает доступ к ним практически в любой точке мира. С другой стороны, биткоин уже столько раз демонстрировал свои возможности взлета и обвала, что, наверное, более непредсказуемого инструмента просто нет. К минусам можно добавить также сложность этого вложения для рядового обывателя и немалое число мошенников на рынке. А Александр Охрименко предупреждает: вполне может случиться так, что потом вы просто не сможете поменять биткоин на настоящие деньги.

Некоторые эксперты считают, что покупка недвижимости и сегодня имеет хорошие перспективы, а высокие риски компенсируются нынешними низкими ценами. Но все же большинство рекомендуют сто раз подумать, прежде чем делать такую покупку.

- Нынешнее падение цен на недвижимость не соответствует уровню рисков, - говорит Алексей Кущ. – Да, сегодня однушку в Киеве, которая до войны стоила 50-60 тыс. долларов, можно купить за 35-40 тыс. долларов. Но риски ее потери в результате обстрела несопоставимы с этой экономией. Вообще, в условиях войны оценочная стоимость недвижимости стремится к нулю. Но если есть миллион долларов, то 100 тыс., конечно, можно потратить и на недвижимость.

- Вложения в недвижимость очень рисковые в связи с возможным разрушением, но все же это потенциально привлекательный актив, - резюмировал Владислав Банков. - Золото неудобный, но классический способ сохранения сбережений, военные облигации - высокорисковый инструмент, а вот ценные бумаги отечественных эмитентов я бы не советовал рассматривать до конца войны.

Операция «диверсификация»

Итак, похоже, что основным общедоступным инструментом сохранения сбережений остается старый добрый способ – покупка валюты. И именно этот способ называет наиболее ликвидным инструментом Владислав Банков. При этом, напоминает экономист, ключевым условием сохранения сбережений все же является диверсификация.

Аналитик Даниил Монин соглашается: во времена, когда будущее довольно неопределенно, риски следует разделить. Часть средств целесообразно сохранять в гривне, формируя запас на непредвиденные обстоятельства, а часть – перевести в доллары.

Вполне рабочий способ сохранить сбережения в целости и сохранности – это держать их на депозите, говорят экономисты. Здесь есть как плюсы, так и определенные минусы. С одной стороны, банковские депозиты имеют низкую доходность, с другой, на 100% гарантируются государством.

- На мой взгляд, лучший способ сохранить накопления состоит в том, чтобы часть денег потратить на покупку валюты, а большую часть разместить на депозит в гривне, - говорит Александр Охрименко. - Ставки по депозитам в гривне значительно больше, чем в валюте, поэтому это более выгодно.

Свой пошаговый план предложил и Алексей Кущ. Для начала эксперт советует определить трехмесячный объем расходов семьи. Эту сумму денег нужно держать на карточных гривневых счетах либо наличными. Остальные ресурсы следует разделить на несколько частей. Четверть оставшейся суммы можно положить на депозит в банке, а оставшиеся деньги перевести в твердую валюту. Как минимум стоит держать деньги в двух валютах – долларе и евро, любители изысков могут обратить внимание на английский фунт, швейцарский франк и т.д. Если речь идет о больших суммах, 10-15 процентов сбережений стоит хранить в золоте или драгметаллах.​