Ризик-менеджмент у криптоторгівлі: поради для збереження коштів та нервів

Починаючи шлях торгівлі криптовалютою, кожен трейдер-новачок хоче якомога швидше показати результативність обраної стратегії. Та головне – це не втратити початковий капітал, а в цьому стане в пригоді управління ризиками, або ризик-менеджмент.

Ця навичка не менш важлива за вміння аналізувати ринкові паттерни та біржові індикатори, оскільки такі прогнози не завжди збуваються. Через високу волатильність курс криптовалюти може різко змінюватися або початково рухатися у потрібному для трейдера напрямку, а потім розвертатися.

Як запобігти ризику втратити капітал під час торгівлі віртуальними активами OBOZ.UA дізнався з серії навчальних відео WhiteBASE: trading, яку розробила одна з найбільших європейських централізованих криптобірж родом з України WhiteBIT.

Ризик-менеджмент: що це?

Ризик-менеджмент – це системний підхід до ідентифікації, оцінки та управління ризиками, що можуть виникати під час певної діяльності. Під час торгівлі криптовалютою це дозволяє зберегти кошти та нерви трейдера, оскільки у випадку помилки його капітал не зазнає краху.

Ризик-менеджмент мусить мати свою чітко визначену ціль, від якої залежатиме загальний напрямок руху трейдера. Для цього необхідно пропрацювати основні пункти стратегії.

Загальні обмеження щодо ризиків

Перед початком торгівлі варто визначити для себе:

• максимально допустимий відсоток збитку за місяць;
• максимально допустимий відсоток збитку за одну угоду;
• тривалість зупинки торгівлі у разі досягнення максимально допустимого збитку за місяць.

Вибір інструментів для торгівлі

По-перше, необхідно визначити, які криптовалюти мають достатню ліквідність, при цьому треба враховувати показник мінімального обсягу торгів активом за останні 24 години, коли ринок знаходиться у стані спокою. Також потрібно зрозуміти, яка волатильність допустима для стилю, якого трейдер дотримується під час торгівлі.

Об’єм торгів можна знайти у торгівельному терміналі криптобіржі. Він знаходиться під вікном торгівельного графіку і зображається у вигляді стовпчиків – зелений колір свідчить, що за обраний таймфрейм (інтервал часу) курс виріс, а червоний – що курс знизився.

Схема відбору криптовалют для торгівлі

Варто визначити перелік критеріїв, за якими з потенційно цікавих для трейдера активів будуть відбиратися ті, якими він дійсно буде торгувати.

Правила входу у позицію

Насамперед варто визначити розмір входу у позицію, розрахувати потенційний Stop-loss ордер для цієї позиції та максимальний можливий збиток в одній торговій ситуації.

Ордер Stop-loss – це один з типів відкладених ордерів, які є на криптобіржі WhiteBIT. Він застосовується для укладання угод з кредитним плечем – тобто для ф’ючерсної та маржинальної торгівлі.

Такий ордер дозволяє налаштувати граничну ціну активу, за якої позиція буде автоматично закрита для обмеження можливих збитків. Він автоматично закриє позицію за ринковою ціною, якщо курс активу опуститься до вказаної трейдером позначки.

Крім розміру входу у позицію, необхідно визначити і етапність цього процесу, тобто здійснити одразу вхід в одному місці чи декілька різних входів.

Також трейдеру варто обрати кількість криптовалют, якими він буде торгувати в рамках однієї торгової ситуації, аби диверсифікувати ризики.

А визначивши співвідношення між потенційним прибутком та збитками, трейдер зможе відсіювати угоди, коли ризик розвороту ціни доволі високий, а потенціал руху за трендом не надто великий. Хорошим співвідношенням вважається 1:2, 1:3 та 1:5, але це не означає, що трейдер не може відкривати угоди 1:1, але краще співвідношення дозволить запобігти втратам.

Керування позицією

Заслуговує ретельного підходу власна система зміни ризиків, яка дозволить приймати рішення про переставляння збиткового Stop-loss ордеру у прибутковий чи про відкриття протилежної позиції, що не дасть втратити потенційний незафіксований прибуток.

Водночас трейдеру не слід надмірно страхувати прибуток, оскільки він може віддати власну позицію – коли курс активу досягне назначеного ним рівня, вона буде реалізована, але ринок продовжить рухатись у потрібну йому сторону.

Добір позиції

Для активів з великою ринковою капіталізацією (наприклад, для біткоїну чи Ethereum) добір позиції відбувається шляхом усереднення її вартості. Наприклад, якщо трейдер хоче купити BTC на $100, коли курс активу рухається в діапазоні $32-34 тис., він може виставити 5 ордерів по $20 угорі цінового діапазону (тобто у проміжку $33800-34000), а стоп-ордер – на рівні $34220.

Але важливо враховувати, що для підтримки такої позиції необхідно мати кошти, тому що ціна йде проти трейдера.

А для альткоїнів підійде інша стратегія. Якщо відкрита позиція вже вийшла в прибуток і по ній очікується подальший рух (наприклад, торгові обсяги ростуть під час відкритої “довгої" позиції), трейдер може збільшити цю позицію, а stop-loss підняти у беззбитковий рівень.

Таким чином, він ризикуватиме лише потенційним прибутком, але обмежить можливі збитки.

Втім, набирати позиції слід лише після того, як трейдер освоїв основні інструменти торгівлі на криптобіржі.

Закриття позиції

Цей пункт полягає у визначення кількості частин, якими закривається позиція стосовно прибутку. Також важливо обрати спосіб закриття – прибутковий Stop-loss ордер або декілька limit-ордерів в різних ліквідних зонах.

Money management

Стратегія трейдера може бути вірною, але якщо він вкладе увесь капітал у 1-2 невдалі угоди, то втратить усе. Тому трейдери розділяють свої кошти для торгівлі залежно від кількості угод, які планують укласти.

Як правило, професійні трейдери витрачають на одну угоду 1-5% свого капіталу. Таким чином, навіть якщо співвідношення ризику до винагороди буде 1:1, але прибуткові угоди хоча б трохи переважатимуть над збитковими, він отримає прибуток.

Поради початківцям

Найперше варто пам’ятати, що визначити свої сильні та слабкі сторони можна лише під час торгівлі. Знизити ризик збитків можна, дотримуючись декількох правил:

• для тренування виділяють не більше 10% власних коштів – до них варто ставитися як до плати за навчання і відповідно не боятися втратити;
• основний таймфрейм має бути не менше 4 годин, оскільки чим цей показник вищий, тим менша можливість маніпуляцій на ринку;
• обов’язково потрібно вести статистику угод і занотовувати свої слабкі та систематичні помилки, що дозволить їх виправити;
• важливо намагатися не допускати загального збитку понад 10% на місяць;

• також важливо саме не показати велику прибутковість, а не втратити свій капітал і відпрацювати систематичність торгівлі, бо згодом обсяги торгів збільшаться, а разом з ними – і психологічний тиск;
• не слід відкривати позиції проти тренду, оскільки за статистикою такі позиції частіше стають збитковими;
• не варто вкладати в одну операцію понад 2% від депозиту (особливо під час навчання);
• набирати нову чи добирати вже відкриту позицію “драбинкою" краще лише

• біткоїном або “ефіром", тобто “міцним" активом;
• не слід відкривати багато позицій в одному напрямку (тобто “довгі" чи “короткі"), збільшувати прибуткові позиції, оскільки так їх буде легше контролювати;
• рекомендовано відкривати нові позиції тільки після того, як старі вийшли в прибуток.

Розібратися з особливостями торгівлі віртуальними активами або випробувати обрану торгівельну стратегію можна за допомогою Demo-токенів від WhiteBIT, які були створені саме для навчання. Їх неможливо купити, оскільки біржа видає їх безоплатно і вони не мають реальної вартості.

Зареєстровані користувачі платформи можуть отримати тестові 0,5 DBTC (аналог біткоїна) і 1000 DUSDT (аналог стейблкоїна USDT). Вони не мають терміну придатності і дозволяють:

1. освоїти функціонал біржі без ризику втратити реальні кошти;
2. відточити свої технічні навички;
3. протестувати обрану торгівельну стратегію.

Детальна інструкція з активації Demo-токенів на відео від WhiteBASE: trading:

Також OBOZ.UA писав про принципи, яких варто дотримуватися криптопочатківцям під час торгівлі віртуальними активами. Як знизити свої шанси одразу ж втратити всі свої кошти, читайте в матеріалі на нашому сайті.

Тільки перевірена інформація в нас у Telegram-каналі OBOZ.UA та у Viber. Не ведіться на фейки!